Glossário

Os termos usados em todo o site, em linguagem simples.

Backtest (replay): Aplicar uma regra de trading a preços passados para ver o que ela teria feito. Mostra o que aconteceu, não o que vai acontecer.
Paper trading (simulação): Operar com preços em tempo real e dinheiro fictício. Testa o sistema sem arriscar dinheiro, mas as execuções podem diferir das reais.
Configuração: Uma regra de indicador com configurações específicas, às vezes com um filtro ou uma regra de saída adicionados. Este site testou 31.407 delas.
Candle (vela) e duração do candle: Um candle resume os preços ao longo de um período fixo: abertura, máxima, mínima e fechamento. A duração do candle, ou tempo gráfico, é esse período: 1 minuto, 1 hora, 4 horas.
Taxa: O que a exchange cobra por operação. A Upbit cobra 0,05% do valor em seu mercado em won, tanto nas compras quanto nas vendas.
Tick: O menor passo de preço que uma exchange permite. Na Upbit, uma criptomoeda cotada entre 100 e 1.000 won varia em passos de 1 won.
Spread: A diferença entre o melhor preço que os compradores oferecem (bid) e o melhor preço que os vendedores pedem (ask). Uma ordem a mercado paga esse valor.
Slippage: A diferença entre o preço que você esperava e o preço que obteve. Nossos backtests cobram um tick por operação.
Ida e volta: Uma compra e a venda que a encerra. Paga a taxa duas vezes e o spread pelo menos uma vez.
Nível do mar: Neste site, o ponto de equilíbrio após os custos. Os resultados abaixo dele são desenhados em azul, como água; os resultados acima, em verdes e marrons, como terra.
Retorno anual (CAGR): A taxa de crescimento anual composta que transformaria o valor inicial no valor final ao longo do período.
Pior queda (drawdown máximo): A maior queda a partir de uma máxima anterior, antes de se atingir uma nova máxima. Uma queda de 50% exige um ganho de 100% para ser recuperada: calculadora de recuperação de drawdown.
Índice de Sharpe: Retorno médio dividido pela oscilação dos retornos, em escala anual. Quanto maior, mais estáveis os retornos; acima de 1 é razoável, acima de 2 é forte.
Taxa de acerto: A proporção de operações que deram lucro após os custos. Sozinha, diz pouco sobre o lucro.
Expectativa matemática: O resultado médio por operação: taxa de acerto × ganho médio − taxa de perda × perda média − custos.
Teste de dois períodos: Nosso critério de aprovação: pelo menos +10% ao ano tanto no primeiro período quanto no segundo, após os custos, com o segundo mantendo ao menos metade do primeiro.
Primeiro e segundo período (dentro da amostra, fora da amostra): O primeiro período é onde as escolhas são feitas; o segundo são dados que as escolhas nunca viram. Os resultados do segundo período ficam mais perto do que a operação real poderia mostrar.
Walk-forward: Escolher configurações usando apenas dados passados, avançar no tempo e repetir o processo, de modo que nenhuma escolha use informações do futuro.
Viés de sobrevivência: Testar apenas com o que ainda existe hoje. As criptomoedas que colapsaram ou foram retiradas da listagem saem da amostra, o que faz os backtests parecerem melhores do que foram.
Viés de antecipação (look-ahead): Um backtest que usa informações que não estavam disponíveis na época, como operar no fechamento de um candle com base em um sinal calculado a partir desse mesmo fechamento.
Sobreajuste (overfitting) e testes múltiplos: Ajustar uma regra até que ela se encaixe no passado, ou testar tantas regras que algumas parecem boas por acaso. As duas coisas fazem os backtests parecerem melhores do que o futuro será.
Seguimento de tendência: Comprar depois que os preços começaram a subir e vender depois que começaram a cair. Ganha poucas vezes, mas ganha muito.
Reversão à média: Comprar depois de uma queda na esperança de uma reação. Ganha com frequência, mas suas perdas podem ser grandes.
Rompimento (breakout): Um preço que sobe acima de uma máxima recente ou de uma banda, tomado como o início de um movimento.
Filtro: Uma condição extra que precisa ser atendida para que um sinal possa operar, como um gráfico mais longo estar em tendência de alta.
Stop loss, trailing stop, take profit: Regras de saída: vender após uma perda fixa, após uma queda fixa a partir do preço mais alto desde a entrada, ou após um ganho fixo. Elas aumentam os retornos? Nosso teste com 8.810 backtests em pares.
Salto entre bid e ask (bid-ask bounce): Preços de fechamento que alternam entre o bid e o ask. Em candles curtos, isso faz os preços parecerem reverter e engana os backtests feitos apenas com a taxa.
Ordem a mercado e ordem limitada: Uma ordem a mercado é executada imediatamente ao melhor preço disponível e paga o spread. Uma ordem limitada espera em um preço definido e pode não ser executada.