Trendfolge gewinnt in 36 % der Fälle. Das ist der Sinn der Sache.
Die Regel, die wir auf einem Live-Server betrieben haben, verlor in neun Jahren Replay bei fast zwei von drei Trades Geld. Ihr Gewinn stammte aus einer Handvoll langer Trends. So sieht das von innen aus.
So ist dies entstanden: Der Code, die Analyseläufe und die ersten Entwürfe dieses Textes stammen von einem KI-Assistenten, der unter der Leitung des Betreibers arbeitete; der Betreiber traf jede Entscheidung und prüfte die Zahlen. Der gesamte Handel war Paper-Trading: echte Kurse, kein echtes Geld. Nichts hier ist eine Anlageberatung.
Die Regel
Auf 4-Stunden-Kerzen der acht meistgehandelten Coins auf Upbit: Kauf, wenn der Schlusskurs den höchsten Schlusskurs der letzten 55 Kerzen übersteigt; Verkauf, wenn er um zwei Average True Ranges (ATR) unter den höchsten Schlusskurs seit dem Einstieg fällt; kein Kauf, solange Bitcoin unter seinem 100-Kerzen-Durchschnitt liegt; jede Position, die 5 % verliert, wird geschlossen. Das Replay lief ab Januar 2019, Kosten eingerechnet.
Die Trade-Statistik
| Neun Jahre, 1.037 Trades | |
|---|---|
| Trefferquote | 36,4 % |
| Durchschnittlicher Verlust-Trade | −3,37 % (Median −2,78 %, Haltedauer etwa 1,2 Tage) |
| Durchschnittlicher Gewinn-Trade | +12,98 % (Median +5,03 %, Haltedauer etwa 4,5 Tage) |
| Gewinn der besten 10 % der Trades | 211 % des gesamten Nettogewinns |
| Längste Verlustserie | 16 Trades |
| Vier Verluste in Folge | 246 Mal |
Das beste Zehntel der Trades erzielte mehr als das Doppelte des Gesamtgewinns der Regel. Die übrigen neun Zehntel verloren zusammengenommen Geld. Verpasst man ein paar der großen Trends, ändert sich das ganze Ergebnis; deshalb kann ein Trendsystem, das im falschen Moment offline ist, ein Gewinnjahr in ein Verlustjahr verwandeln.
Wie oft ein Zeitraum mit Verlust endet
| Haltedauer | Wahrscheinlichkeit, mit Verlust zu enden |
|---|---|
| 30 Tage | 46 % |
| 90 Tage | 29 % |
| 180 Tage | 17 % |
| 365 Tage | 5 % |
Fast die Hälfte aller 30-Tage-Zeiträume endete mit Verlust, selbst bei einer Regel, die über die neun Jahre Gewinn machte. Auch Verlustserien sagten nichts darüber aus, was danach kam: Nach vier Verlusten in Folge waren die folgenden 90 Tage in 76 % der Fälle positiv, gegenüber 71 % zu einem beliebigen Zeitpunkt.
Warum nicht schneller aussteigen?
Es ist verlockend, die Kurse in Echtzeit zu beobachten und in dem Moment zu verkaufen, in dem die Trailing-Linie unterschritten wird. Im Replay unterschritten 456 der 1.037 Trades die Linie während einer Kerze, schlossen aber wieder darüber, und 228 davon endeten schließlich mit Gewinn. Hätte man auf jede Unterschreitung innerhalb der Kerze reagiert, wäre der Endstand um 75 % geringer ausgefallen. Das Rauschen innerhalb der Kerze wirft genau die Trades aus dem Markt, die alles andere bezahlen.
Was das für alle bedeutet, die eine solche Regel einsetzen
- Rechnen Sie damit, die meisten Trades und die meisten Wochen zu verlieren. Unser zweiwöchiger Livetest verlor bei fünf von fünf Trades, was bei dieser Regel regelmäßig vorkommt. Der Servertest.
- Beurteilen Sie sie über Jahre, nicht über Wochen: Es braucht etwa 34 Monate an Trades, um Können von Glück zu trennen.
- Halten Sie sie durchgehend in Betrieb. Ihre Erträge konzentrieren sich auf wenige Trends, die sich nicht vorhersagen lassen.
Das Replay erzielte +92 % pro Jahr, wenn die Einstellungen nur aus vergangenen Daten gewählt wurden; nach Berücksichtigung der uns bekannten Verzerrungen erwarteten wir +28 % bis +46 % pro Jahr bei Drawdowns von 27 % bis 33 %. Selbst das war am Ende eine Backtest-Zahl und keine Live-Zahl.