El seguimiento de tendencia gana 36 % de las veces. Y de eso se trata.
La regla que ejecutamos en un servidor en vivo perdió en casi dos de cada tres operaciones en nueve años de reproducción. Su beneficio vino de un puñado de tendencias largas. Así se ve eso desde dentro.
Cómo se hizo: el código, las ejecuciones de investigación y los primeros borradores de este texto los produjo un asistente de IA bajo la dirección del operador; el operador tomó todas las decisiones y comprobó las cifras. Todas las operaciones fueron simuladas: precios reales, sin dinero real. Nada de esto es asesoramiento de inversión.
La regla
Con velas de 4 horas de las ocho monedas más negociadas en Upbit: comprar cuando el cierre supera el cierre más alto de las últimas 55 velas; vender cuando cae dos rangos verdaderos medios (ATR) por debajo de su cierre más alto desde la entrada; no comprar nada mientras Bitcoin esté por debajo de su media de 100 velas; cerrar cualquier posición que pierda 5 %. La reproducción empezó en enero de 2019 e incluye los costes.
Estadísticas de las operaciones
| Nueve años, 1037 operaciones | |
|---|---|
| Porcentaje de aciertos | 36,4 % |
| Operación perdedora promedio | −3,37 % (mediana −2,78 %, duración de unos 1,2 días) |
| Operación ganadora promedio | +12,98 % (mediana +5,03 %, duración de unos 4,5 días) |
| Beneficio del 10 % de las mejores operaciones | 211 % del beneficio neto total |
| Racha perdedora más larga | 16 operaciones |
| Cuatro pérdidas seguidas | 246 veces |
La mejor décima parte de las operaciones ganó más del doble del beneficio total de la regla. Las otras nueve décimas, en conjunto, perdieron dinero. Si te pierdes unas pocas de las grandes tendencias, cambia todo el resultado, por lo que un sistema de tendencia que está desconectado en el momento equivocado puede convertir un año ganador en uno perdedor.
Con qué frecuencia pierde un tramo de tiempo
| Plazo de tenencia | Probabilidad de terminar en pérdida |
|---|---|
| 30 días | 46 % |
| 90 días | 29 % |
| 180 días | 17 % |
| 365 días | 5 % |
Casi la mitad de todos los tramos de 30 días terminó en pérdida, incluso con una regla que ganó dinero en los nueve años. Las rachas perdedoras tampoco nos dijeron nada sobre lo que vendría después: tras cuatro pérdidas seguidas, los 90 días siguientes fueron positivos el 76 % de las veces, frente a 71 % en cualquier momento.
¿Por qué no salir más rápido?
Resulta tentador vigilar los precios en tiempo real y vender en el momento en que se cruza la línea del stop dinámico. En la reproducción, 456 de las 1037 operaciones cruzaron la línea durante una vela pero cerraron de nuevo por encima de ella, y 228 de ellas terminaron con beneficio. Actuar en cada cruce dentro de la vela habría reducido el saldo final en 75 %. El ruido dentro de la vela saca del mercado justo a las operaciones que pagan todo lo demás.
Qué implica esto para quien opere con una regla así
- Espera perder la mayoría de las operaciones y de las semanas. Nuestra prueba en vivo de dos semanas perdió en cinco de cinco operaciones, algo que esta regla hace con regularidad. La prueba en el servidor.
- Júzgala a lo largo de años, no de semanas: unos 34 meses de operaciones para separar la habilidad de la suerte.
- Mantenla en marcha. Sus rendimientos se concentran en unas pocas tendencias que no se pueden predecir.
La reproducción ganó +92 % al año cuando las configuraciones se elegían solo con datos pasados; tras tener en cuenta los sesgos que conocíamos, esperábamos de +28 % a +46 % al año con drawdowns de 27 % a 33 %. Incluso eso resultó ser una cifra de backtest, no de operativa en vivo.